Pinagtibay ng Korte Suprema ang Section 6 at 29 ng Republic Act No. 9136, o ang Electric Power Industry Reform Act (EPIRA), na nagsasaad na ang generation at supply ng kuryente ay hindi mga operasyon ng isang public utility ngunit napapailalim pa rin sa regulasyon ng Energy Regulatory Commission (ERC).

Sa isang Resolution, kinatigan din ng En Banc ng Korte Suprema ang Section 34 at 43(b)(ii) ng EPIRA na nagbibigay ng kapangyarihan sa ERC na ayusin at aprubahan ang unibersal na singil na ipinataw sa mga end-user ng kuryente, at Section 43(f), na nagbibigay sa ERC ng kapangyarihang ayusin ang mga singil upang payagan ang mga distribution utilities na mabawi ang kanilang mga pagkalugi.

Nagsampa si Fernando Hicap (Hicap) at iba pa ng petisyon sa Korte para kwestiyunin ang konstitusyonalidad ng mga probisyon ng EPIRA. Ito ay matapos bigyan ng pahintulot ng ERC ang Manila Electric Company (MERALCO) na bawiin nang paunti-until ang generation cost nito mula sa mga consumer. Sinabi nina Hicap na ang generation at supply sector ng industriya ng kuryente ay hindi mga pampublikong kagamitan at sa gayon ay hindi napapailalim sa regulasyon ng ERC.

Ayon sa Korte, para maituring na isang public utility, ang isang negosyo ay dapat magbigay ng isang serbisyong mahalaga sa pangkalahatang publiko.

Ang mga kumpanya ng power generation at supply ay hindi mga public utility dahil nag-aalok sila ng kanilang mga serbisyo sa limitadong mga kustomer at hindi direktang nakikitungo sa pangkalahatang publiko.

Gayunpaman, nananatili sila sa ilalim ng regulasyon ng gobyerno dahil ang EPIRA ay malinaw na nagbibigay ng mga proteksyon laban sa pang-aabuso o hindi regular na aktibidad, tulad ng kinakailangan sa mga kumpanyang ito na kumuha mula sa ERC ng isang certificate of compliance, bukod sa iba pang mga regulasyon.